??? 本公司董事會及全體董事保證本公告內(nèi)容不存在任何虛假記載、誤導性陳述或者重大遺漏，并對其內(nèi)容的真實性、準確性和完整性承擔個別及連帶責任。

??? 一、對外投資概述

??? 經(jīng)公司四屆董事會五次會議審議通過，同意：1)公司全資子公司烏海賽馬水泥有限責任公司(以下簡稱“烏海賽馬公司”)在內(nèi)蒙古烏海市利用工業(yè)廢渣建設(shè)一條日產(chǎn)2500噸新型干法水泥生產(chǎn)線，同時配套建設(shè)一座裝機容量為4.5MW純低溫余熱發(fā)電站；2)公司控股子公司寧夏青銅峽水泥股份有限公司(以下簡稱“青水股份”)在寧夏吳忠市建設(shè)2×2000t/d新型干法油井水泥生產(chǎn)線及配套2×4.5MW純低溫余熱發(fā)電項目一期工程，即建設(shè)一條2000t/d新型干法油井水泥生產(chǎn)線及配套4.5MW純低溫余熱發(fā)電項目。

??? 二、各子公司基本情況

??? 1．烏海賽馬水泥有限責任公司于2009年4月9日注冊成立，注冊資本1000萬元，法定代表人尹自波，注冊地址烏海市海南區(qū)老石旦工業(yè)園區(qū)。公司現(xiàn)持有該公司100%的股權(quán)。

??? 2．寧夏青銅峽水泥股份有限公司成立于2001年，注冊資本33475萬元，法定代表人哈永生，注冊地址青銅峽市大壩鎮(zhèn)，主營水泥及水泥熟料的生產(chǎn)與銷售。公司現(xiàn)持有該公司86.82%的股權(quán)。截止2008年底，該公司總資產(chǎn)6.4億元，凈資產(chǎn)4.46億元，2008年度實現(xiàn)營業(yè)收入4億元，實現(xiàn)凈利潤9082萬元。

??? 三、投資標的基本情況及投資的主要內(nèi)容

??? 1．烏海賽馬公司將在內(nèi)蒙古烏海市海南區(qū)利用當?shù)毓I(yè)廢渣建設(shè)一條日產(chǎn)2500噸新型干法水泥生產(chǎn)線及配套建設(shè)一座裝機容量為4.5MW純低溫余熱發(fā)電站：該項目預計總投資為35010.49萬元，其中，建設(shè)投資31610.49萬元(其中，建筑工程費占31.82％，設(shè)備投資占47.28％，安裝工程費占9.65％，其他費用占11.25％)，正常年項目所需流動資金為3400萬元。該項目建設(shè)期1年，公司計劃于2009年5月開工建設(shè)。該項目建成并穩(wěn)定生產(chǎn)產(chǎn)品后，預計年產(chǎn)熟料77.5萬噸，年產(chǎn)水泥100萬噸。年發(fā)電量為2945×104kWh，年供電量為2717×104kWh，年銷售收入29170萬元。

??? 本次項目所需資金將由公司通過向烏海賽馬公司增資、委托銀行向烏海賽馬公司貸款或者由公司向烏海賽馬公司銀行貸款提供擔保等方式予以解決。

??? 2．青水股份將在寧夏吳忠市建設(shè)2×2000t/d新型干法油井水泥生產(chǎn)線及配套2×4.5MW純低溫余熱發(fā)電項目一期工程，即建設(shè)一條2000t/d新型干法油井水泥生產(chǎn)線及配套4.5MW純低溫余熱發(fā)電項目：該項目預計建設(shè)總投資為31954.37萬元，其中建筑工程費占29.8%，設(shè)備購置費占48.88%，安裝工程費占10.29%，其他費用占11.03%。該項目建設(shè)期1年，公司計劃于2009年5月開工建設(shè)。該項目建成并穩(wěn)定生產(chǎn)產(chǎn)品后，預計年產(chǎn)熟料62萬噸，年產(chǎn)水泥65萬噸，年發(fā)電量為3062×104kWh，年供電量為2817×104kWh，年銷售收入26000萬元。

??? 鑒于青水股份資產(chǎn)狀況和經(jīng)營業(yè)績良好，該項目所需資金可由青水股份以自有資金和銀行貸款的方式解決。

??? 四、投資對公司的影響、投資風險分析

??? 鑒于公司子公司烏海賽馬公司和青水股份建設(shè)上述項目是基于對區(qū)域水泥市場需求趨勢提出的，項目的建設(shè)符合國家產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)調(diào)整、資源綜合利用、節(jié)能減排、循環(huán)經(jīng)濟發(fā)展及環(huán)境保護等政策和公司發(fā)展規(guī)劃，因此，本次投資不會對公司產(chǎn)生不利影響。

??? 公司是寧夏水泥生產(chǎn)時間較長、具有一定資產(chǎn)規(guī)模和市場控制優(yōu)勢的企業(yè)，經(jīng)營管理經(jīng)驗豐富、技術(shù)、品牌及市場優(yōu)勢明顯，除因國家關(guān)于水泥產(chǎn)業(yè)方面的政策發(fā)生變化外，上述項目的管理和組織實施等投資風險較小。